The Fed Akan Uji Ketahanan Bank-Bank Besar Wall Street, Bagaimana Skenarionya?

wmhg.org – WASHINGTON. Federal Reserve merilis skenario hipotetis untuk stress test atau uji ketahanan bank-bank besar Amerika Serikat (AS). Ini sebagai upaya The Fed mengevaluasi ketahanan bank-bank besar Wall Street dan memastikan mereka dapat terus memberikan pinjaman bahkan seandainya ekonomi AS dan global dalam resesi yang parah.

Tahun ini, 22 bank akan diuji terhadap resesi global dengan tekanan yang meningkat di pasar real estat komersial dan perumahan, selain pasar utang korporasi, demikian The Fed dalam sebuah pernyataan pada Rabu (6/2), seperti dikutip Bloomberg.

Dari bank-bank yang akan diuji, hanya delapan bank dengan operasi trading besar yang akan menghadapi komponen guncangan pasar global.

Dalam skenario uji ketahanan 2025, menggunakan asumsi tingkat pengangguran AS akan naik hampir 5,9 poin persentase menjadi 10%. Kenaikan itu akan disertai dengan volatilitas pasar yang parah, pelebaran spread obligasi korporasi, penurunan harga perumahan sebesar 33%, dan penurunan harga real estat komersial sebesar 30%.

The Fed juga merilis dua elemen hipotetis yang dirancang untuk menyelidiki risiko melalui analisis eksploratori terhadap sistem perbankan. Analisis itu terpisah dari uji stres dan akan mengeksplorasi kemungkinan risiko lain terhadap sistem perbankan. Hal ini tidak akan memengaruhi persyaratan modal pemberi pinjaman.

Satu bagian dari analisis tersebut akan memeriksa bagaimana bank akan bereaksi terhadap guncangan kredit dan likuiditas di sektor nonbank selama resesi global yang parah. Bagian kedua menguji bank-bank terbesar dan paling kompleks. Analisis ini melihat kegagalan hipotetis dari lima dana lindung nilai besar, bersama dengan berkurangnya aktivitas ekonomi global dan inflasi yang lebih tinggi.

Wakil Ketua Pengawasan The Fed Michael Barr sebelumnya mengatakan bahwa ia ingin memperluas skenario dalam pengujian tahunan ini untuk mengukur apakah bank-bank besar dapat mengatasi guncangan dan tetap memberikan pinjaman. Barr mengumumkan bulan lalu bahwa ia akan mengundurkan diri dari perannya sebagai Kepala Pengawasan Bank Fed pada 28 Februari, atau lebih awal jika penggantinya dikonfirmasi.

The Fed mengatakan berencana untuk merombak uji ketahanan pemberi pinjaman besar untuk memperlancar perubahan dalam tingkat modal yang diperlukan dari tahun ke tahun. Bank bermaksud untuk memulai proses komentar publik tentang perubahannya pada tahun 2025.

Pada bulan Desember, kelompok perbankan dan bisnis menggugat Fed atas uji ketahanan tahunan, dengan mengatakan bahwa mereka menginginkan lebih banyak transparansi dan masukan tentang bagaimana aturan tersebut diadopsi.

Mereka berpendapat kriteria untuk pengujian tersebut dirancang secara rahasia dan menghasilkan persyaratan dan pembatasan yang tidak jelas dan tidak jelas terhadap modal bank. Presiden Donald Trump minggu lalu mengecam pendekatan Fed terhadap regulasi bank dan menuduh Ketua Jerome Powell gagal dalam perang melawan inflasi.